OANDA مراجعة · 2026

ما هو OANDA؟

OANDA هو وسيط فوركس وعقود فروقات (CFD) يقع مقره الرئيسي في نيويورك، تأسس في عام 1996 على يد عالم الكمبيوتر مايكل ستوم والاقتصادي ريتشارد أولسن. قامت الشركة ببناء واحدة من أولى أدوات تحويل العملات عبر الإنترنت قبل إطلاق خدمة التداول للأفراد في عام 2001. وهي تعمل كـ صانع سوق، مما يعني أنها تأخذ الطرف المقابل لصفقات العملاء بدلاً من تمريرها مباشرة إلى مجمع البنوك.

تغيرت الملكية مرتين خلال سبع سنوات. حيث استحوذ صندوق CVC Capital Partners Asia Fund IV على المجموعة في أكتوبر 2018 من مساهميها المؤسسين. وفي 2 ديسمبر 2025، أكملت شركة التداول الممول التشيكية FTMO استحواذها على OANDA Global Corporation من CVC. وصرحت FTMO أن الوسيط سيعمل كشركة مستقلة تحت علامتها التجارية وإدارتها الحالية.

تعمل المجموعة من خلال سبع شركات تابعة مرخصة: OANDA Corporation (الولايات المتحدة)، و OANDA Europe Limited (المملكة المتحدة)، و OANDA Australia Pty Ltd، و OANDA Asia Pacific Pte Ltd (سنغافورة)، و OANDA Japan Co. Ltd، و OANDA (Canada) Corporation ULC، بالإضافة إلى الشركة القابضة في جزر العذراء البريطانية. وكل كيان مرخص محلياً ويقدم خدماته للمقيمين في نطاق اختصاصه القضائي.

ما هي الهيئات التنظيمية التي ترخص OANDA؟

تحمل OANDA سبعة تراخيص من الفئة الأولى (Tier-1)، وهو ما يمثل أحد أوسع الحضور التنظيمي في قطاع فوركس الأفراد. وتم التحقق من كل كيان معلن عنه في السجل العام المقابل حتى تاريخ هذا الفحص.

• NFA (الجمعية الوطنية الأمريكية للعقود الآجلة) و CFTC (لجنة تداول العقود الآجلة للسلع الأمريكية): OANDA Corporation، برقم تعريف NFA 0325821، مسجلة كـ وسيط عمولة عقود آجلة وتاجر تداول عملات أجنبية بالتجزئة.
• FCA (سلطة السلوك المالي في المملكة المتحدة): OANDA Europe Limited، برقم مرجعي FRN 542574، مرخصة منذ مايو 2011. ويتم تغطية عملاء التجزئة المؤهلين في المملكة المتحدة بموجب نظام تعويضات الخدمات المالية (FSCS) بمبلغ يصل إلى 85,000 جنيه إسترليني للشخص الواحد.
• ASIC (الهيئة الأسترالية للأوراق المالية والاستثمارات): OANDA Australia Pty Ltd، ترخيص الخدمات المالية الأسترالية AFSL 412981.
• MAS (سلطة النقد في سنغافورة): OANDA Asia Pacific Pte Ltd، ترخيص خدمات أسواق المال.
• JFSA (وكالة الخدمات المالية اليابانية): OANDA Japan Co. Ltd، تسجيل أعمال الأدوات المالية من الفئة الأولى.
• CIRO (المنظمة الكندية لتنظيم الاستثمار): OANDA (Canada) Corporation ULC، مع تغطية أصول العملاء الكنديين المؤهلين بواسطة صندوق حماية المستثمر الكندي بما يصل إلى 1 مليون دولار كندي.

في 29 مايو 2025، قبلت لجنة سلوك الأعمال التابعة لـ NFA تسوية لم تؤكد فيها OANDA Corporation ولم تنفِ النتائج المتعلقة بانتهاكات رأس المال الصافي وعرض الأسعار والرقابة. ودفعت الشركة غرامة قدرها 600,000 دولار أمريكي ووافقت على رد ما يقرب من 428,592 دولار أمريكي لحوالي 3,900 عميل أمريكي تضرروا من خطأ في تسعير منصة تابعة لجهة خارجية (المصدر: قرار NFA، 29 مايو 2025). لا تظهر أي إدخالات نشطة في قوائم التحذير لدى FCA أو ASIC أو CySEC أو IOSCO حتى تاريخ هذا الفحص.

منصات التداول

تدعم OANDA ثلاث منصات، ويختلف توفرها حسب المنطقة. تعمل منصة OANDA Trade المملوكة للشركة عبر المتصفح وتطبيقات سطح المكتب والهاتف المحمول. تتوفر منصة MT4 (MetaTrader 4) للعملاء في المملكة المتحدة والاتحاد الأوروبي وأستراليا وسنغافورة، ولكنها غير متاحة للمقيمين في الولايات المتحدة. يتيح التكامل مع TradingView للمتداولين التنفيذ عبر حسابات OANDA مباشرة من مخططات TradingView البيانية في المناطق المدعومة.

OANDA Trade

تتعامل المنصة الداخلية مع الرسوم البيانية، وإدارة الأوامر، وأدوات تحويل العملات، وحزمة التحليلات المتميزة للشركة. تتيح نسخة سطح المكتب واجهة برمجة التطبيقات (API) للتداول الخوارزمي عبر بروتوكولات REST و FIX.

MetaTrader 4

يتم تقديم منصة MT4 مع دعم المستشارين الخبراء (EA) والاتصال بالخوادم المستضافة لدى OANDA. لا يدعم الوسيط حالياً منصة MT5 أو cTrader في أي كيان تابع له.

أنواع الحسابات

تختلف بنية الحساب بشكل كبير بين الكيان الأمريكي والكيانات الدولية. يختار العملاء في الولايات المتحدة بين نموذجين للتسعير على حساب أساسي واحد؛ بينما تقدم الكيانات الدولية فئات إضافية تشمل مستويات الخدمة المتميزة.

الحساب القياسي

تبدأ فروق الأسعار من 0.6 نقطة على زوج EUR/USD بدون عمولة. متاح عبر جميع كيانات OANDA. هذا هو نوع الحساب الافتراضي لعملاء التجزئة.

حساب Core (Elite Trader)

فروق أسعار خام تبدأ من 0.0 نقطة على زوج EUR/USD بالإضافة إلى عمولة قدرها 50 USD لكل مليون يتم تداوله (5 USD لكل لوت قياسي لكل جانب). متاح للعملاء في الولايات المتحدة والمملكة المتحدة والاتحاد الأوروبي وأستراليا. يناسب هذا التسعير استراتيجيات التداول عالي التردد وتلك الحساسة لحجم التداول.

الحساب التجريبي

مدة غير محدودة مع 100,000 USD من الأموال الافتراضية. لا توجد قيود على التسجيل ولا يتم التحويل التلقائي إلى حساب حقيقي.

الحد الأدنى للإيداع

الحد الأدنى المطلوب للإيداع هو 0 USD عبر جميع الكيانات. لا يفرض الوسيط أي حد أدنى للتمويل الأولي، مما يزيل العقبة المعتادة لدى الوسطاء الذين يطلبون حداً أدنى يتراوح بين 100 USD إلى 250 USD. بدلاً من ذلك، يتم تقييد حجم الصفقات بموجب قواعد الهامش القياسية للجهة التنظيمية التي تغطي الحساب.

طرق الإيداع والسحب

تعتمد خيارات التمويل على الجهة التنظيمية. يستخدم العملاء في الولايات المتحدة التحويل المصرفي عبر غرفة المقاصة الآلية (ACH)، والتحويلات البرقية، وبطاقات الخصم فيزا أو ماستركارد. بينما تتوفر للعملاء الدوليين خيارات إضافية تشمل PayPal وSkrill وNeteller، وقنوات التحويل المصرفي المحلي حيثما كانت مدعومة.

تتم معالجة عمليات السحب إلى البطاقات أو المحافظ الإلكترونية عادةً خلال يوم عمل واحد بعد المعالجة الداخلية. وتستغرق التحويلات المصرفية البرقية من يومين إلى خمسة أيام عمل اعتماداً على مسار التحويل. تعفي الشركة عملائها من رسوم السحب الخاصة بها على معظم الطرق، على الرغم من تطبيق رسوم البنوك الوسيطة على التحويلات البرقية الدولية.

أدوات التداول

يمكن لعملاء التجزئة تداول ما يقرب من 70 زوجاً من العملات الأجنبية (الفوركس)، والمعادن الثمينة (الذهب والفضة)، وقائمة مختارة من عقود الفروقات التي تغطي المؤشرات العالمية، وسلع الطاقة والسلع اللينة، والسندات في الكيانات التي تسمح بتداول عقود الفروقات. يقدم كيان الولايات المتحدة تداول الفوركس الفوري والمعادن فقط؛ حيث تحظر اللوائح الأمريكية على عملاء التجزئة تداول عقود الفروقات على مؤشرات الأسهم والسلع والعملات المشفرة. لا تتوفر أي منتجات عملات مشفرة لعملاء التجزئة في أي كيان تابع لـ OANDA للمقيمين الذين تفرض الجهات التنظيمية لديهم قيوداً على ذلك.

هيكل فروق الأسعار والعمولات

ينقسم التسعير بوضوح حسب نوع الحساب المختار. في الحساب القياسي (Standard)، يتراوح السبريد المعتاد لزوج EUR/USD (الفجوة بين سعري العرض والطلب) بين 0.8 إلى 1.2 نقطة بدون عمولة. أما في حساب Core أو حساب Elite Trader، فإن الفروق الخام التي تبدأ من 0.0 نقطة تخضع لعمولة قدرها 50 USD لكل مليون، وهو ما يعادل تقريباً 0.5 نقطة إجمالاً على زوج EUR/USD لأحجام تداول التجزئة.

يتم احتساب السواب لليلة واحدة (رسوم التمويل للاحتفاظ بمركز مفتوح بعد الساعة 5 مساءً بتوقيت نيويورك) يومياً ويتم نشره لكل زوج عملات. لا تتوفر الحسابات الخالية من الفوائد في الكيانات الرئيسية في الولايات المتحدة أو المملكة المتحدة أو أستراليا؛ بينما يوفر كيان آسيا والمحيط الهادئ خياراً إسلامياً يخضع لمراجعة الأهلية.

متطلبات الرافعة المالية والهامش

تتبع الرافعة المالية القصوى، وهي مضاعف رأس المال الذي يمكن للمتداول التحكم فيه، الحد الأقصى المسموح به لعملاء التجزئة من قبل كل جهة تنظيمية.

• الولايات المتحدة (NFA/CFTC): 1:50 على الأزواج الرئيسية، و1:20 على الأزواج الفرعية والمعادن.
• المملكة المتحدة (FCA) والاتحاد الأوروبي: 1:30 على الأزواج الرئيسية، و1:20 على الأزواج الفرعية والذهب، و1:10 على السلع الأخرى، و1:5 على الأسهم الفردية، و1:2 على العملات الرقمية حيثما توفرت.
• أستراليا (ASIC): نفس الحدود القصوى لعملاء التجزئة كما هو الحال في المملكة المتحدة والاتحاد الأوروبي منذ قرار تدخل ASIC في المنتجات عام 2021.
• يمكن للعملاء المحترفين وعملاء الجملة في الولايات القضائية خارج الولايات المتحدة التقدم بطلب للحصول على رافعة مالية أعلى تخضع لاختبارات الأهلية.

يحدث الإغلاق الإجباري للمراكز بسبب الهامش عندما تنخفض قيمة الحساب عن 50% من الهامش المستخدم لحسابات التجزئة بموجب قواعد FCA وASIC وESMA، وهو المستوى التنظيمي القياسي.

دعم العملاء

يعمل الدعم عبر الهاتف والبريد الإلكتروني والدردشة الحية. تتبع ساعات العمل عبر الهاتف كل مكتب إقليمي. يعرض الموقع الإلكتروني واجهات بأكثر من عشر لغات عبر المجموعة، مع تقديم الدعم في الولايات المتحدة باللغتين الإنجليزية والإسبانية. تضمن إجراء NFA لعام 2025 نتائج تتعلق بالإجراءات الإشرافية، والتي التزمت الشركة بمعالجتها خلال فترة التسوية.

تطبيق الهاتف المحمول وتجربة التداول

يتوفر تطبيق الهاتف المحمول OANDA Trade على نظامي التشغيل iOS وAndroid. تجاوزت تقييمات المستخدمين في متاجر التطبيقات عموماً 4.4 من أصل 5 في كلا المتجرين في عمليات الفحص الأخيرة، مع تقييم إجمالي للمستخدمين في النطاق من 4.4 إلى 4.6 من إجمالي عدد مراجعات يتجاوز 30,000 (تاريخ الفحص 24-05-2026). يتيح تطبيق الهاتف المحمول TradingView أيضاً تنفيذ الصفقات عبر OANDA حيثما تسمح القواعد الإقليمية بذلك.

الرسوم الإضافية بخلاف فروق الأسعار

تُطبق رسوم إضافية على معظم الحسابات. تُفرض رسوم عدم نشاط بقيمة USD 10 (أو ما يعادلها بالعملة المحلية) شهرياً بعد اثني عشر شهراً متتالياً دون أي نشاط على الحساب. تُطبق رسوم تحويل عملات تصل إلى 0.5% عند تحويل الأرباح والخسائر المحققة بين عملات غير عملة الحساب الأساسية. لا توجد رسوم لفتح الحساب ولا توجد رسوم سحب لمعظم الطرق.

خلاصة القول حول OANDA

سبعة تراخيص من الفئة الأولى (Tier-1) مع حالة نشطة ومحققة لدى كل هيئة تنظيمية تم فحصها تجعل هذا الوسيط أحد أكثر وسطاء تداول العملات الأجنبية بالتجزئة خضوعاً للرقابة الصارمة اليوم. إن عدم وجود حد أدنى للإيداع وتسعير حساب Core الذي يبدأ من 0.0 نقطة بالإضافة إلى عمولة قدرها 50 USD لكل مليون يزيلان عقبتين شائعتين أمام المتداولين الصغار ومتداولي التردد العالي على التوالي.

هناك ثلاث مقايضات تقابل هذه المزايا. غياب منصتي MT5 و cTrader يحد من خيارات المنصات للمتداولين الملتزمين بهذه البرامج. تقتصر مجموعة المنتجات في الولايات المتحدة على تداول الفوركس الفوري والمعادن، دون توفر عقود الفروقات على الأسهم أو السلع أو العملات الرقمية. كما أن الإجراء الأخير الصادر عن NFA في مايو 2025 والغرامة البالغة 600,000 USD حديثان بما يكفي لأخذهما في الاعتبار عند التقييم الحالي، على الرغم من أن الشركة قد دفعت الغرامة والتزمت بتعويض العملاء.

تنطوي منتجات الفوركس والمشتقات المالية على رافعة مالية عالية؛ وقد تفقد بعض رأس المال المستثمر أو كله. هذا المحتوى مخصص للمعلومات فقط، وليس نصيحة استثمارية. تحقق من حالة الترخيص الحالية للوسيط عبر الموقع الرسمي للهيئة المعنية قبل اتخاذ أي قرار استثماري.